如何筛选有价值的基金？ 附筛选工具

蛋卷基金有个“指数选基”的工具不错

这一工具的特点总结起来就是9个字：指数全、分类细、维度多。

他包含了全市场有场外基金跟踪的指数886只；通过固定标准，不同层级细分，直击目标；基金选择上通过5大维度自定义筛选。简单高效选出心仪的基金。

首先，一级分类上，分为主题、行业、宽基、策略、全球

1、 主题根据热点概念板块分类，追求长期热点。

热点划分是根据指数编制规则来确定的，相对主动管理型基金的热点概念，指数的确定性和相关性更高，毕竟主动基金的调仓是基金经理决定的，而指数是必须按照规则来买入成分股的。

2、行业采用申万一级行业分类

28个行业有场外指数基金跟踪的为17个。为什么不采用证监会行业分类呢，因为证监会的行业分类标准下，制造业的分类很宽泛，所以当我们看基金行业分类的时候，大部分是一半以上的制造业，所以我们采用申万的一级分类，更细化。

3、宽基按大小盘风格分类

这里用成分股平均市值进行风格分类，综指是不划分市值，全部都要的指数（注：国证1000，是全市场前1000市值，包含了上证50的大盘，中证500的中小盘和部分小盘，没法准确的定义他为哪种市值风格，因此加入综指分类下）。具体划分依据如下：

4、策略按因子分类

8个单因子加红利低波双因子。（因为红利和低波同时出现的概率太高，因此独立于单因子作为一个新分类）

5、全球按成分股上市市场分类

美国、德国、英国、中国香港和全球市场（日本目前还没有场外指数，印度是属于主动管理。

PS：目前因为数据源的问题，部分全球的指数尚不能添加。同时有的指数属于多个概念或因子，但目前只能显示在一个分类下，我们会在后续优化。

请点击输入图片描述

在指数选择上，额外增加指数热度，这是指数前一日成交量相对前5日成交量的变化比例，成交量上升，热度上升。

点击进入指数详情页后，可以看到当日行情、指数简介、指数估值、指数历史走势、跟踪基金等要素。点击指数估值查看详情可以调整到“指数估值”功能查看更多估值指标。

最后一步就是基金的选择，对于指数基金选择，每个人都有自己的偏好，有人喜欢费率低的，有人喜欢规模大的，有人喜欢超额高的。这最后的一步是蛋卷指数选基功能的核心，把所有跟踪该指数的基金盘点出来，把主要要素列举出来，投资者根据自己的偏好自定义排序，选择心仪的基金。（跟踪基金的左上角有一个横屏切换按钮，切换横屏就如下图一样，更方便对比）

同时，相关基金中，宽基分被动和增强，各自的筛选条件不同。

在这几个维度的抉择上，我们也提供一些思路

对于被动指数，目的是跟上指数就行，所以重点看费率和规模，用跟踪误差进行验证。因为低费率和稳定的规模，能保持基金的低成本平稳运作，更好的跟上指数。

对于指数增强，目的是超越指数的走势，重点看超额收益和规模，费率不作为主要参考，因为超额中已经扣除了管理运作费用。规模至少在1亿以上，1-2亿比较适合打新策略，规模超过20亿策略模型的收益容易被稀释，需要结合基金的长期超额稳定性决定。

在以上筛选规则的逻辑下，还提供6大标签，选出每个细分排第一的基金：

超额最高（近一年）

跟踪误差最低（近一年）

费率最低（综合管理费率）

定投最多（蛋卷用户定投选择）

交易最多（蛋卷近1个月交易额）

组合持仓最多（蛋卷基金组合中包含该基金且不低于3个组合）

最后提示，选出了基金，还需要坚持持有，多交流分享，投资路上有你有我。